从往年表现来看,中秋节前后国内轮胎市场将从消化库存的夏季,逐步进入交易活跃的“金秋”时节,此时渠道商、终端门店将进入下半年的一个补货时期。但是今年步入9月份,首先迎来的是部分轮胎企业的检修,而渠道商也表现出异于往年的平静,业者对于今年传统“旺季”的需求表现出信心不足的态势。
据隆众资讯对部分代理商、经销商、门店样本企业调研的情况来看,对于9月份的销量预测中,看涨占比在25.00%,看跌的样本商家占到33.33%,另有41.67%的样本商家对次月行情表示看稳或者看不清。整体来看,市场业者对9月份销量并不乐观。
图1 9月山东省全钢胎经销商销量预估
数据来源:隆众资讯
就影响因素来看,一方面是重卡新车销量持续低迷,数据显示,今年8月份我国重卡销量大约在4.5万辆左右,环比7月-8.16%,同比去年-19.64%。4.5万辆是自2016年以来8月份销量的最低点。
图2 2016-2022年中国重卡月度销量对比图
数据来源:隆众资讯整理
另一方面,原材料走势来看,8月份轮胎主要原材料价格呈现涨跌互现局面,天然橡胶、合成橡胶及助剂价格下调,其中天然橡胶价格环比-4.33%,同比-6.04%。合成橡胶环比跌幅在3%-7%。炭黑价格小幅上涨,环比+1.35%,同比+27.03%。整体来看,轮胎成本面仍呈现小幅下滑态势,但炭黑及硬脂酸价格上涨,缓解了轮胎企业的成本面的下滑幅度。
表1 2022年8月轮胎主要原材料价格对比表
产品 | 市场 | 2022/8(元/吨) | 2022/7(元/吨) | 2021/8(元/吨) | 环比% | 同比% |
丁二烯 | 山东 | 8539.77 | 10243.81 | 11460.23 | -16.63% | -25.48% |
天然橡胶(泰国20#混合标胶现货/人民币) | 山东 | 11674.55 | 12202.38 | 12425.00 | -4.33% | -6.04% |
丁苯橡胶(齐鲁1502E) | 华东 | 11811.36 | 12276.19 | 13418.18 | -3.79% | -11.97% |
顺丁橡胶(齐鲁BR9000) | 华东 | 12850.00 | 13792.86 | 14156.82 | -6.84% | -9.23% |
丁基橡胶(溴化2030) | 华东 | 25136.36 | 25476.19 | 20477.27 | -1.33% | +22.75% |
炭黑(N660) | 山东 | 9527.27 | 9400.00 | 7500.00 | +1.35% | +27.03% |
促进剂(CZ) | 华东 | 22295.45 | 23633.33 | 23022.73 | -5.66% | -3.16% |
防老剂(4020) | 华东 | 31863.64 | 35780.95 | 27809.09 | -10.95% | +14.58% |
氧化锌(99.7%) | 华东 | 21545.45 | 21238.1 | 20500.00 | +1.45% | +5.10% |
硬脂酸(200型) | 山东 | 8981.82 | 8823.81 | 9763.64 | +1.79% | -8.01% |
锦纶帘子布(1260D) | 华东 | 23809.09 | 24742.86 | 30500.00 | -3.77% | -21.94% |
数据来源:隆众资讯
另外,步入秋季后,国内部分地区疫情表现复杂,对于外出以及物流运输的影响有提升的态势。以上各方面因素影响,业者对于接下来传统“旺季”的需求预期表现谨慎。虽然8月部分合资品牌价格上调,但上调幅度低于预期,市场走货仍以低端走货为主。整体来看,需求增涨预期不足,叠加成本面松动,预计9月市场各种灵活促销政策将延续。