2023年已至年尾,中国独立炼厂成品油下游销售结构又发生了什么变化呢?据隆众当前数据统计,2023年中国独立炼厂销量中供应主营外采占比39%,较2022年上涨7个百分点;社会销售占比56%,下跌7个百分点;供应旗下加油站占比为5%,环比持平。下面具体细分来看造成这些变化的原因。
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2023年疫情政策调整,积压的汽柴油需求均释放,主营外采需求量亦增加,从而增加了对独立炼厂的外采量。除此之外,近年随着市场逐渐合规化,中间群体参与者减少,部分炼厂亦需将更多资源销售给主营,从而造成了2023年中国独立炼厂销量中供应主营外采占比大幅提升。而相应的,中国独立炼厂供社会销售的资源量开始走低,加之批发价格较高下民营加油站利润也急剧萎缩,民营加油站减少了从独立炼厂的采购,从而导致中国独立炼厂社会销售的占比大幅缩减。
2023年独立炼厂供应旗下加油站销售持平,主要原因2022年独立炼厂加油站利润较低、从追求数量到追求质量转变,2022年自有加油站数量明显减少。进入2023年后,独立炼厂旗下自有加油站数量已处低位,暂时无较为明显变化。
从五年数据来看,近五年独立炼厂销售结构中,主营外采占比先跌后涨,社会销售占比先涨后跌。主因2019-2021年期间,主营单位主动减油增化让出部分市场,独立炼厂亦积极扩展销售渠道,加之供应外采利润较低,且回款较慢,因此独立炼厂供给主营占比逐年降低,而社会销售占比增加。2022-2023年,由于民营加油站利润萎缩且数量减少,其对独立炼厂资源需求亦减少,在此背景下独立炼厂销售压力再度提升。加之主营单位从炼厂直采计划量变多,供主营外采比例开始上涨。
而旗下加油站销售占比先涨后跌再稳,2019年到2021年炼厂旗下加油站处于持续扩张阶段,主因此阶段加油站整体经营利润较好,俗话说“得终端者得天下”,炼厂旗下加油站处于迅速扩张阶段,不过进入2022年以后,随着独立炼厂与外资合作站点减少,且落后加油站淘汰速度加快,导致2022年流入加油站的资源占比缩减。而2023年炼厂旗下加油站各自根据经营情况进行增减,整体变化较窄。